定 价:108 元
丛书名:高等学校经济类双语教学推荐教材经济学经典教材·金融系列
- 作者:弗兰克·J.法博齐 著
- 出版时间:2018/8/1
- ISBN:9787300252254
- 出 版 社:中国人民大学出版社
- 中图法分类:F830.91
- 页码:
- 纸张:胶版纸
- 版次:
- 开本:128开
本书是英文影印版本,是一本经典的固定收益证券教科书,自1989年*版问世以来,一直颇受读者欢迎。本书旨在介绍债券市场产品,提供债券定价分析技术和利率变化时债券风险的量化分析方法,并为实现客户目标提供投资组合策略。书中首先对债券及债券市场进行了概述,重点介绍了各种债券定价方法和债券收益率的衡量方法。接下来,逐一介绍了美国债券市场的各个重要组成部分,包括国债市场、政府机构债券市场 、市政债券市场、公司债券市场、资产支持证券市场和抵押贷款支持证券市场等。然后,阐述了债券的信用风险及其分析方法,讨论了如何利用不同的债券投资策略实现债券组合管理目标以及如何衡量和评价债券组合管理者的投资业绩。
在第九版中,作者对上述各个领域进行了全面更新。在产品方面,主要是对结构性产品(抵押贷款支持证券、资产支持证券和债务担保债券)和信用衍生工具的*发展进行了更新。在分析技术方面,主要是对利率模型和信用风险模型的分析技术进行了更新。新增章节包括:第16章,固定收益证券投资者的集合投资工具;第21章,衡量公司债券的信用利差风险;第26章,公司债券组合管理中需考虑的因素;第27章,固定收益养老金计划的负债驱动投资。
本书既可以作为学生学习固定收益证券类课程的教材,也可以作为金融界从业人员的投资指南,还是CFA考试的必备参考书。
弗兰克J.法博齐(Frank J.Fabozzi),耶鲁大学管理学院的金融学教授。1972年于纽约城市大学获得经济学博士学位,1977年获得注册金融分析师(CFA)资格。他目前担任《投资组合管理杂志》(The Journal of Portfolio Management)的主编,曾撰写和编辑了许多广为世人称赞的金融学著作。他的主要研究领域是投资管理和结构性金融。
序i
第1章 导论 1
第2章 债券定价 14
第3章 债券收益率的衡量 34
第4章 债券价格的波动性 58
第5章 影响债券收益率和利率期限结构的因素 92
第6章 美国国债与联邦政府机构证券 125
第7章 公司债务工具 140
第8章 市政债券 172
第9章 国际债券 189
第10章 住房抵押贷款 209
第11章 政府机构抵押转手证券 223
第12章 政府机构抵押担保债券和剥离式抵押贷款支持证券 248
第13章 非政府机构住房抵押贷款支持证券 288
第14章 商业不动产抵押贷款和商业不动产抵押贷款支持证券 304
第15章 资产支持证券 317
第16章 固定收益证券投资者的集合投资工具 340
第17章 利率模型 358
第18章 附有嵌入式期权债券分析 372
第19章 住房抵押贷款支持证券分析 400
第20章 可转换债券分析 428
第21章 衡量公司债券的信用利差风险 446
第22章 公司债券信用分析 462
第23章 信用风险模型 490
第24章 债券组合管理策略 510
第25章 债券组合的构建 550
第26章 公司债券组合管理中需考虑的因素 580
第27章 固定收益养老金计划的负债驱动投资 607
第28章 债券投资绩效的衡量和评估 626
第29章 利率期货合约 641
第30章 利率期权 679
第31章 利率互换、利率上限和下限 721
第32章 信用违约互换 754